Inwestycje w zarysie

Wszystko o funduszach inwestycyjnych Fundusze inwestycyjne stały się dla Polaków atrakcyjną alternatywą w stosunku do dominującego na rynku oszczędzania na lokatach bankowych. Jednak aby zyskać na inwestycji fundusze, warto wiedzieć jak dokonać prawidłowego wyboru funduszu, co ten wybór dla nas oznacza i jaki sposób oszczędzania w funduszach będzie najbardziej atrakcyjny.
1. Historia funduszy inwestycyjnych w Polsce
2. Czym jest towarzystwo funduszy inwestycyjnych oraz fundusz inwestycyjny
3. Jednostki uczestnictwa w funduszu inwestycyjnym
4. Nowa ustawa o funduszach inwestycyjnych
5. Rodzaje funduszy inwestycyjnych i usług oferowanych przez TFI
6. Usługi asset management
7. Doradztwo
8. Jak wybrać fundusz inwestycyjny
9. Dywersyfikacja – jak bezpiecznie i opłacalnie zbudować portfel oszczędności
10. Jak zostać uczestnikiem funduszu
11. Plany systematycznego oszczędzania
12. Indywidualne konta emerytalne (IKE)
13. Pracownicze programy emerytalne (PPE)
14. Fundusze - efektywne zarządzanie środkami przedsiębiorstw
15. Twój fundusz w Unii Europejskiej
16. Sześć powodów dla których warto zainwestować w fundusz
17. Słowniczek pojęć
1. Historia funduszy inwestycyjnych w Polsce
Przez wiele lat Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych (TFI) znane były jedynie w krajach anglosaskich. Przed II Wojną Światową w Europie i Japonii, długoterminowym lokowaniem pieniędzy zajmowały się jedynie banki. Przełom, a wraz z nim masowe zainteresowanie funduszami jako atrakcyjnym sposobem oszczędzania – inwestowania nastąpił w latach pięćdziesiątych XX wieku. W Polsce do 1991 roku nie było możliwe tworzenie funduszy – obowiązujące przepisy po prostu nie uwzględniały takiej formy działalności. Dopiero zmiana ustawy regulującej obrót papierami wartościowymi „Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi i funduszach powierniczych” z 22 marca 1991 r. dała podstawy prawne do utworzenia funduszy. W 1992 roku, kiedy warszawska giełda przeżywała hossę, utworzono pierwsze TFI, które rozpoczęło zarządzanie pierwszym funduszem powierniczym i masową sprzedaż jego jednostek. Dopiero trzy lata później powstało kolejne towarzystwo – Korona Towarzystwo Funduszy Powierniczych S.A., funkcjonujące dzisiaj pod nazwą Union Investment TFI SA. Na koniec 1996 r. na polskim rynku działało 5 funduszy zarządzanych przez 3 towarzystwa.Wychodząc naprzeciw oczekiwaniom klientów w 1997 roku uchwalono ustawę – „Ustawa o funduszach inwestycyjnych”. Dzięki zastosowanym w niej rozwiązaniom zarówno liczba TFI jak i zarządzanych przez nie funduszy czy oferowanych produktów funduszowych znacząco wzrosła. Wzrost zainteresowania funduszami inwestycyjnymi spowodowany został przede wszystkim wysokimi stopami zwrotu jakie wypracowały fundusze dla swoich uczestników w początkowym okresie działalności. Osiągnięte wyniki w znacznej mierze były efektem intensywnego rozwoju rynku kapitałowego; w ciągu 1997 roku WIG wzrósł o 90%, a to oznaczało przełożenie stóp zwrotu z inwestycji w akcje na wyniki inwestujących w nie funduszy inwestycyjnych. „Ustawa o funduszach inwestycyjnych” weszła w życie 21 lutego 1998 r. W rezultacie wejścia jej w życie 11 spośród 13 towarzystw funduszy powierniczych (TFP) przekształciło się w towarzystwa funduszy inwestycyjnych (TFI). Komisja wydała również zezwolenia na utworzenie nowych towarzystw funduszy inwestycyjnych, które wprowadziły na rynek nowe fundusze. W miejsce wcześniejszych funduszy powierniczych wprowadzone zostały otwarte fundusze inwestycyjne (OFI). Obecnie na polskim rynku działa 17 TFI. Są to spółki akcyjne, które należą przeważnie do dużych, polskich i/lub międzynarodowych korporacji finansowych. Towarzystwa zarządzają 134 funduszami inwestycyjnymi. Na koniec maja br. łączna suma netto aktywów zarządzanych w Polsce funduszy wyniosła 34, 86 mld PLN.